金融安全是河南省经济高质量发展的关键保障。面临金融科技的迅猛发展，针对重大系统性金融风险的防范，河南省亟须提出针对新变化的新发展思路和对策。当前，河南省风险监测手段滞后，金融科技风控体系尚未完善，导致重大系统性金融风险的识别和预警能力不足。此外，地方债务、房地产压力、核心风控人才不足等挑战，也进一步制约了河南省的区域金融发展。针对这些问题，本文提出依托数字孪生技术，搭建“数字孪生+金融风险全景监测系统”，从多角度对河南省防范重大系统性金融风险的关键问题给出针对性建议，为区域金融稳定和经济发展提供有力支撑。
一、引言
金融活，经济活；金融稳，经济稳。金融是“国之重器”，是国家核心竞争力的重要组成部分，是国民经济的血脉。习近平总书记多次强调“金融安全是国家安全的重要组成部分”，并明确指出“防止发生系统性金融风险是金融工作的永恒主题”。党的二十届三中全会公报3次提到“金融”关键词，提出要统筹好发展和安全，落实好防范化解重点领域风险的各项举措。全会通过的《中共中央关于进一步全面深化改革、推进中国式现代化的决定》34次提到“金融”关键词，充分体现了党中央对金融工作的关心和重视，对金融体制改革和金融风险防范提出殷切希望。基于此，本研究通过政策研读、走访调查以及数据统计分析等多种方式，以河南省金融发展的未来趋势为基础，结合绿色金融转型和数字金融创新的特征属性，全面调研与识别河南省系统性金融风险的现状，并深入分析风险的特征和传导路径，重点提出将数字孪生技术引入河南省重大金融风险防范体系，助力河南省在金融科技创新背景下实现高质量的经济金融发展。
二、河南省防范重大系统性金融风险的关键问题
（一）地方政府债务规模扩张与化解压力并存
河南省地方政府债务近年来规模持续 攀升，债务结构复杂，部分市县政府债务负担较重，特别是隐性债务存量较大、融资模 式不规范、期限错配风险突出。河南省在隐 性债务穿透式监管、融资平台市场化转型等 方面仍存在短板。从风险传导路径来看，地 方政府债务问题不仅影响财政稳健性，还可 能对银行信贷、城投融资等领域形成风险外 溢，甚至引发区域性金融动荡。
（二）房地产市场调整带来的金融波动风险不容忽视
调研显示，河南省房地产持续低迷带来企业资金链紧张，进而使得房地产金融风险逐渐显现，在民众间已经有一定的恐慌情绪，形成一系列联动传导反应。房地产市场的信贷敞口较大，涉及开发贷款、土地融资等多个维度，住房按揭贷款断供率上升，风险管理压力加大。同时，部分城市土地市场流拍、溢价率下降，影响地方政府土地出让收入，进一步加剧财政紧张。此外，部分城市房地产市场仍处于供需调整期，区域高库存压力突出，房价调整幅度较大。房企为了回笼资金，采取降价促销等手段，进而加剧市场预期波动，影响购房者信心和金融机构的风险判断，形成市场恶性循环。
（三）民间融资市场失衡与金融防范意识不足
河南省民间融资市场长期以来存在风险较高、资金链断裂等问题。在金融科技快速发展的背景下，部分犯罪分子通过高额回报诱导投资、虚假宣传扩大影响力等方式，利用金融创新概念进行非法集资，给投资者带来严重经济损失，也加大了地方金融治理的难度，例如“养老投资”“区块链理财”“虚拟货币挖矿”等。调研发现金融防范意识不足是非法金融活动得以蔓延的重要原因。部分投资者，尤其是老年群体、低收入群体、金融知识较少的年轻人，缺乏基本的金融常识，对高收益、高回报的投资承诺缺乏辨别力，容易掉入骗局。这些投资者主要依靠社交媒体、熟人推荐等方式获取投资信息，缺乏独立判断能力，易受不实信息影响。
（四）金融科技发展迅猛，数据安全与金融监管亟待加强
金融科技（FinTech）在河南省加速发展，在带来创新红利的同时，也暴露出数据安全隐患等众多问题。部分智能投顾平台利用大数据分析投资者行为，但在策略推送时未充分披露投资风险，导致投资者误判市场，增加投资损失风险。部分金融科技企业过度采集用户数据，甚至在用户不知情的情况下共享个人信息，存在数据滥用问题。部分不法分子利用虚拟货币匿名交易、深度伪造技术（Deepfake）、AI自动化欺诈等手段实施新型金融犯罪，监管难度大幅增加。地方金融机构对科技风控依赖度增加，但监管标准未统一，存在信息不对称和风险传导。
（五）风险管理体系薄弱，专业人才储备不足
在金融科技迅猛发展的背景下，河南省的风险管理体系和专业人才储备面临严峻挑战。首先，风险评估与监控体系不完善，缺乏先进的技术手段进行实时风险监测，导致风险识别和预警能力不足。金融机构之间的信息壁垒尚未打破，导致风险信息难以及时传递，影响决策效率。其次，河南省在高层次金融风险管理人才方面存在明显不足，主要体现在高端人才匮乏和人才流失严重，复合型科技金融人才储备不足。在高端金融风险人才方面，吸引力度明显不足，优秀的金融风控人才更倾向于流向沿海发达地区，进一步加剧了本地人才短缺的问题。
三、河南省防范重大系统性金融风险的对策建议
在金融科技和数字普惠的背景下，河南省金融体系也正经历着深刻的变革。传统的金融风险防范方式难以满足现代金融体系的复杂性和时效性需求，依靠现代科技手段构建金融风险防控体系是未来的必然趋势。其中，数字孪生技术作为金融科技创新的重要突破口，可以在河南省金融风险防控领域发挥积极作用。
（一）数字孪生赋能债务管理，增强财政可持续性
依托数字孪生技术，河南省可以构建更加精细化的债务管理体系，提高政府债务监测、资金使用效率等方面的能力，以增强财政长期可持续运行。第一，建立政府债务动态监测平台，实现债务管理透明化。依托大数据和人工智能技术，整合财政部门、统计局等多方数据资源，搭建地方政府债务全景监测系统，实现政府债务数据可视化、实时化管理。细化债务分类，按一般债务、专项债务、隐性债务等维度进行管理，对不同类型债务分别设定风险监测指标，提高债务风险识别能力。第二，提升债务风险预测能力，实现财政健康评估。通过机器学习和智能算法，分析财政收入、税收波动等影响债务偿还能力的关键变量，构建财政健康度评价体系，增强债务风险管理的科学性。结合人工智能语义分析，监测市场舆情和政策导向，分析债务市场信心指数，防范因市场信心崩溃导致的债务风险扩散。第三，建立债务管理“数字监管沙盒”，提升政策调控灵活性。重点债务风险地区试点数字监管沙盒，利用虚拟仿真技术，测试不同债务管理方案的可行性，提高财政调控政策的有效性。结合债务压力测试系统，模拟经济下行等不同情境下的债务承受能力，为政府决策提供科学依据。
（二）构建房地产金融智能监管体系，防范市场波动风险
房地产市场的市场波动往往难以精准预测。传统监管模式主要依赖历史数据和人工判断，难以及时发现潜在风险。河南省应依托数字孪生技术，打造全省房地产市场智能监测系统，提升市场动态监测和精准预测能力。第一，构建“数字孪生+房地产市场”全景模型。对土地供应、信贷投放等核心变量进行实时监测，整合多渠道数据，形成房地产市场的数字孪生全景模型。利用AI算法分析金融政策影响等因素，预测不同经济情境下的市场走势，动态模拟市场变化，为政府和金融机构提供精准调控依据。依托大数据分析居民购房意愿等，持续监测居民购房需求变化，优化房地产金融政策，防止市场过度投资或信贷泡沫累积。第二，完善房企信贷管理机制，优化银行信贷投放。建议房地产企业构建智能化房企信用评级体系，从“银行端”提高对房企贷款审核的精准度，从“顾客端”增加对房地产企业实力的了解和监督。利用区块链技术跟踪企业资金流向，动态监测房企资金链状况，识别高杠杆、高负债、现金流紧张的企业，防止因企业违约引发银行资产质量恶化。第三，强化住房按揭贷款风控，防止居民杠杆率过高。基于个人收入、还款能力等多维度构建智能化评估系统，避免过度授信。结合AI分析个人收入趋势，并结合其他多维度数据加强对购房者还款能力的动态监测，防止“断供潮”发生。优化存量房贷款政策，防止市场流动性紧缩导致房价过度下行，影响居民资产价值。
（三）健全民间融资监管体系，强化科技赋能治理
数字金融快速发展导致非法金融活动更加隐蔽，面对这一挑战，河南省需要依托金融科技创新，提升民间融资合规管理水平，强化社会公众金融风险防范意识，促进民间融资市场的健康发展。第一，建立民间融资市场数字孪生监管体系。利用区块链等技术将民间融资市场的资金流向纳入追踪系统，记录资金交易，使得资金可追溯，防止资金池化运作和非法挪用。对网络借贷平台等机构进行动态信用监测，及时识别经营异常等问题，提高监管的时效性。第二，建立政府—金融机构—科技企业的联合监管机制。建立多部门联合监管机制，形成监管合力，提升对跨市场、跨区域融资行为的治理能力。与领先的金融科技公司合作，引入AI智能风控、数据挖掘等技术，提高对金融风险的自动识别和干预能力。第三，提升公众金融素养，提高风险防范意识。开发“智能金融顾问”系统，打造智能金融知识咨询平台，为投资者提供风险识别、金融安全指南等服务，提升投资者自主判断能力。设立金融风险案例库，增强公众防范意识，制作可视化数据分析，帮助公众了解常见金融陷阱。利用抖音、快手等新媒体平台，推出“一分钟识别非法集资”等短视频，提高金融科普的趣味性和传播力，引入互动式金融安全测试，提高投资者自我防范能力。
（四）强化金融科技监管，筑牢数据安全与金融秩序防线
面对新挑战，河南省应加快构建数字孪生驱动的金融科技监管体系，推动监管科技（RegTech）发展，提高金融体系的稳定性和公平性。第一，构建金融数据防火墙，加强黑客攻击防御能力。采用AI驱动的入侵检测系统（IDS），对金融机构的IT系统进行实时监测，防止黑客利用漏洞攻击金融数据库。通过联邦学习（FederatedLearning）技术，在多个金融机构之间共享风控数据时，确保数据不离开本地服务器，从而降低数据泄露风险。第二，建立算法公平性审查机制，防止“黑箱算法”误导市场。建议增加算法备案审查制度，要求金融科技企业定期提交算法运行报告，防止算法出现歧视性偏见或滥用。引入可解释性人工智能（XAI）技术，提高决策过程透明度，使其可审计，让投资者和监管机构能够理解算法的逻辑，防止算法黑箱化。第三，推动监管科技发展，提高金融监管精准度。建设金融合规自动化审查系统，提高执法效率，结合“区块链存证+智能合约”，确保金融机构的合规数据不可篡改，提高监管可信度。推动设立河南省金融科技监管沙盒试点，允许金融科技企业在受控环境下测试新技术和新产品，促进创新符合监管要求，降低监管阻力。
（五）构建智能风控体系，打造高端金融科技人才高地
当前，河南省的风险管理体系和专业人才储备面临双重挑战，针对短板，应充分发挥数字孪生技术的赋能作用，形成“技术+人才”双轮驱动的金融安全保障体系。第一，围绕“引进+培养”双向发力，打造数字孪生赋能的金融人才培养体系。搭建“数字孪生+金融科技人才培养平台”，让学术研究、政策模拟、金融风险管理实践在线融合，缩短人才培养周期。推进“产学研”深度融合，定向培养金融科技人才，推动高校与企业的联合创新。推动“金融科技产业链+人才链”联动发展，依托河南省科技产业政策，引导金融科技企业落户河南，形成“科技—人才—产业”闭环生态，提高本地金融科技人才的就业吸引力。第二，提升金融科技应用能力，强化实践训练。打造智能化金融风控实训系统，基于数字孪生建模，模拟金融市场的波动趋势，在仿真环境中进行信贷审批、风险识别等实战训练，提高实践能力。训练金融监管智能风控模型，提高科技金融人才的技术能力。组织“数字金融风控挑战赛”，让高校、金融机构、科技企业的团队合作参与竞赛，提高金融科技人才的实战水平和创新能力。第三，设立“金融科技研修基地”，共建“金融科技实验室”。鼓励政府监管人员、银行从业者、金融科技公司员工定期接受金融科技培训，提高行业整体风控能力。支持企业与高校共建“金融科技实验室”，推动企业提供真实金融数据，支持大学生开展AI风控、量化投资、区块链金融等前沿研究，提高河南省金融科技人才的整体竞争力。